平安证券：“强烈推荐”中鼎股份

    【公司评级】

    “强烈推荐”中鼎股份

    中鼎股份是我国汽车非轮胎橡胶件绝对龙头，得益于成功的海外并购及整合，公司海外收入复合增速高，不仅获取汽车巨头全球平台订单，更消化吸收高端技术，实现产品与客户的高端化。过去十年收入增长十倍，即将突破百亿规模，全球份额还有较大提升空间。我们认为随着近几年公司几个海外并购标的在华落地，未来几年业绩将保持高增长，调整公司业绩预测为2017年、2018年、2019年实现归属于母公司股东的净利润为11.8亿、13.9亿、16.0亿（原预测值为2017/2018年净利润为11.5亿/13.1亿），对应最新股本，则2017年、2018年、2019年每股收益为0.96元、1.13元、1.30元，我们认为相较于公司未来几年的成长性，目前公司估值偏低，上调公司评级由“推荐”至“强烈推荐”。近期大股东耗资3亿以均价19.33元增持，凸显大股东对公司长期发展的强烈信心。

    “强烈推荐”海天味业

    2Q17收入、净利略超预期：2Q17净利增25.2%，主要来自于收入增24.9%。年初提价叠加餐饮业回暖，营收净利高增长：因16年底上游原材料成本及运费压力以及2-3年的提价节奏，海天在17年初全系列产品提价，提价幅度约6%。因16年底18亿预收款是经销商为春节备货，主要是老价格，涨价效应在2Q17才全部体现出来。此外，餐饮业回暖拉动销量增长，从渠道中餐饮占比和餐饮渠道的市占率看，海天都明显高于其他公司，受益餐饮业复苏最为明显，“强烈推荐”。

    “推荐”英唐智控

    公司公告称孙公司联合创泰与百新技术（香港）有限公司签订了《业务合作协议》，百新技术承诺2017年11月1日前取得兆易创新科技股份有限公司或GigaDevice Semiconductor(HK) Limited FLASH产品线的经销授权。最终合作完成，则公司在微处理器和MMC（微存储）方面再下一城。兆易创新拥有国内领先的生产线及强大的产能支持，其产品为NOR Flash、NAND Flash及MCU等，公司在串行NOR Flash市场份额全球第三，国内第一；在SPI NAND Flash市场份额全球第一。目前公司分销产品包括指纹识别芯片、连接器、传感器等半导体元器件。通过兆易创新、MTK、SK海力士等极具吸引力的电子产品在公司产业互联网平台上销售，能吸引更多的中小型客户入驻该平台，有助于扩充平台的注册用户，增加平台的粘性。给予“推荐”评级。