【公司评级】
建议增持中矿资源
公司是是中国地质勘查行业首家上市公司,随着“一带一路”加速实施、需求驱动和人民币贬值,公司业绩增长有望加速。预计2016-18年EPS 0.39/0.55/0.71元,参考可比公司给予2017年PE 62x和2016-18 PEG 2.6,目标价34.6元,空间35%。首次覆盖,“增持”评级。
建议增持西安旅游
公司以发股+现金的方式出资11.04亿元购买三人行100%股权,标的公司2016-2018年业绩承诺分别为0.8/1.0/1.25亿元,有望显著增厚公司业绩。本次收购估价对应其2016年动态PE 13.89倍,估值相对较低。三人行是校园传媒第一股,有先发优势,坐享行业快增红利;预计公司原有业务2016-18年EPS为0.09/0.11/0.13元,假设三人行2017年并表,备考EPS为0.09/0.35/0.42元;给予公司略高于行业平均的6.3xPB,对应给予目标价17.5元,首次覆盖给予“增持”评级。