工薪群体信贷报告显示：工薪家庭消费信贷增速高于房产信贷增速

　　中证网讯（记者 殷鹏）“中国有超四分之一的就业人口属于工薪群体，数量庞大。作为劳动力人口的主力，对经济发展至关重要。”12月12日，由西南财经大学中国家庭金融调查（CHFS）与研究中心（下称“中心”）与中腾信金融信息服务（上海）有限公司联合发布的《中国工薪阶层信贷发展报告》（下称《报告》）显示，工薪家庭消费信贷额2013年至2017年的年均复合增长率达25.7%，高于房产信贷额增长5.5个百分点。

　　《报告》显示，受过高等教育的调查者中，近七成为工薪人群，远高于非工薪人群。八成以上的工薪家庭在家庭资产、收入和消费方面，处于中等及以上水平。

　　《报告》指出，工薪家庭信贷持续增长，消费信贷迅猛发展。 工薪家庭消费信贷额2013年至2017年的年均复合增长率达25.7%，高于房产信贷额增长5.5个百分点。

　　即便如此，工薪群体消费信贷需求依然存在较大缺口。中腾信董秘魏昆表示，中国有大量缺乏征信记录的人群得不到金融服务，即便是有信用卡的工薪阶层，也存在较大的信贷缺口。

　　首先，从信贷总需求金额来看，工薪家庭平均总信贷需求额为26.5万元，远高于非工薪家庭的13.3万元，前者需求是后者的接近2倍。值得注意的是，只有一半工薪家庭的信贷需求得到了满足。其次，消费信贷（不含房贷）需求方面，工薪家庭和非工薪家庭的满足度较低，分别为40.4%和34.5%，存在较大的消费信贷缺口。

　　《报告》显示，排除房贷后，工薪群体向非银行渠道借款的倾向明显上升，非银行渠道是指亲朋好友和其他渠道（含消费金融公司、网络借贷平台和民间金融组织）。从工薪家庭计划借款渠道来看，“其他渠道”在信贷总需求当中占比13.6%，而在消费信贷需求当中占比上升到19.8%。

　　目前，15.7%的工薪群体通过互联网消费金融获得资金，远高于非工薪群体的4.3%。

　　有市场观点认为，当前现金贷快速无序发展，导致用户负债率上升，过度负债引起居民还款意愿下降。但从CHFS线下调查和中腾信小花钱包的业务数据来看，使用互联网消费金融平台的工薪阶层客户，还款意愿较高，92%以上的家庭会提前或正常还款，逾期还款或无力还款的占比很低。

　　《报告》显示，中国家庭债务风险总体可控。以杠杆率（家庭贷款余额占GDP的比值）衡量，截至2017年9月底中国家庭部门杠杆率达52.6%，低于美国、日本等发达经济体60%以上的水平，更远低于85%的警戒水平。

　　中国家庭金融调查与研究中心主任甘犁强调，“中国居民部门的债务收入比明显低于美国，也远低于同为东亚国家的韩国和日本。其中，中国工薪家庭资产负债率只有美国家庭的一半。”

　　《报告》的另一个重要结论是，合理的信贷可以促进家庭财富的增加，刺激家庭消费，释放中国家庭的消费潜力。报告显示，主动负债家庭2013至2017年的财富增长速度，比被动负债家庭高了2.4个百分点，并且其消费的增长速度也快于被动负债家庭。被动负债是指教育、医疗等刚性支出产生的负债。

　　不过，高债务收入比家庭的偿债风险不容忽视，尤其是收入水平较低且波动较大的非工薪家庭，其偿债风险值得警惕。

　　据了解，西南财经大学下属的中国家庭金融调查（CHFS）与研究中心自2011年起追踪中国家庭金融动态，2017年完成第四次调查，样本覆盖全国4万余户家庭，包括29个省、363个县。中腾信金融信息服务（上海）有限公司是一家专注于消费金融科技服务的企业。