研究报告内容摘要:
重点推荐
【宏观】《粤港澳大湾区发展规划纲要》正式发布,世界一流湾区扬帆起航:高端制造业、现代服务业、新经济将是粤港澳大湾区蕴含的产业机遇。粤港澳大湾区拥有广泛的产业结构,除了拥有大量高新技术产业之外,还存在许多不同的传统制造业,这为人工智能、智能制造、机器人、新材料、云计算、工业互联网、新一代信息技术等先进技术与传统工业结合奠定了基础。与此同时,粤港澳大湾区制造业发达、产业体系健全,这为研发、物流、金融、信息技术、商务、节能环保等生产性服务业的发展提供了广阔的空间。与此同时,优质生活圈的建立也意味着休闲旅游、养老、教育、文化娱乐生活性服务业也将迎来又好又快的发展阶段。科技与创新是推动粤港澳大湾区成为世界级城市群的重要因素,在此背景下,可以关注创新经济发展新阶段下的新经济。
【电气设备】控补贴提规模,光伏中游制造有望迎利好。目前的讨论限于光伏发电管理机制,对于此前传言较多的光伏电价政策和存量项目补贴解决办法尚无更多信息,后续需继续重点关注。推荐标的:硅料龙头、硅片龙头、捷佳伟创、迈为股份、阳光电源。
【计算机】我们判断创业板牛市初期仍然以估值修复行业为主,前期超跌目前估值仍然有修复空间的细分领域龙头,重点推荐中科曙光、紫光股份、新北洋和卫宁健康。
【非银】逆周期货币政策托底券商,财险业绩触底有望迎来转机。证券业有望在拓展科创企业融资渠道、支持传统产业资源整合、协助外资入华和中资出海等方面拓宽业务边界,从而边际改善ROE 水平,稳步抬升长期价值。行业集中度将持续提升,建议重点关注中信证券和华泰证券。推荐关注中国太保。
【天邦股份(002124)】深度报告:首次覆盖,给予“买入”评级。
销售反馈
昨天大盘冲高杀跌回落最终企稳,前期获利资金离场比较明显。二月以来创业板连续大涨,在低利率环境下市场对成长股的炒作情绪不断上涨,但主题和板块的轮动很快,这也就是为什么很多基金跑不赢指数,很多客户表示在这种行情下如果踩不准节奏会很难受,但也一致认同今年将是成长股的天下,并且将重点关注超跌成长股,这部分股票用以布局将兼具弹性和安全边际。