中证网
返回首页

专家建言:构建经济周期弱敏感资产策略 助力商业银行稳健经营

张佳琳 中国证券报·中证网

  日前,多位专家学者在浙商银行联合国家金融与发展实验室举办的“银行业转型与中国式金融现代化学术研讨会”上指出,作为传统意义上典型的顺周期行业,商业银行在转型过程中如何降低顺经济周期的特性,在把控风险的基础上提高银行经营的质量尤为重要,构建经济周期弱敏感资产策略是银行业转型的关键。

  实现穿越周期的稳健经营

  专家认为,跨越经济周期是银行业普遍面临的问题,构建经济周期弱敏感资产策略则是银行业转型的关键。

  国家金融与发展实验室理事长、中国社会科学院学部委员李扬指出,如何在审慎的银行体系架构中,实现金融支持创新的功能,是具有中国式现代化特色的金融发展思路。

  国家金融与发展实验室副主任、浙商银行首席经济学家殷剑峰同样认为,中国的金融体系以银行为主导,实现中国式金融现代化,其基础条件就是银行业顺利转型,而构建经济周期弱敏感资产策略是银行业转型的关键。

  在北京大学国家发展研究院副院长黄益平看来,金融业需要在维持金融稳定和获得经营收益之间取得平衡。在现实生活中,存在部分较脆弱的机构,容易在经济与金融周期发生转变时受到较大冲击。构建经济周期弱敏感资产策略,可以有效降低冲击程度,对于提高单个银行的“在险价值”和保持整个银行体系的“在险稳定”具有关键作用。

  浙商银行副行长、首席财务官景峰表示,银行资金来源的属性决定了资金的偏好属性,面对经营环境的深刻变化,浙商银行希望用合理的波动平滑周期对业绩的影响,实现资本更节约、资产质量更可控、价值创造更可持续,以期实现穿越周期的稳健经营、高质量发展。据景峰介绍,截至2023年一季度末,浙商银行经济周期弱敏感资产的营收占比为30.96%,较2022年末提升2.4个百分点。展望未来,景峰表示:“浙商银行将稳步提升经济周期弱敏感资产的占比,计划每年提升4-5个百分点,为五大业务板块齐头并进、协同发展保驾护航。”

  建议银行扩大中间业务收入

  专家认为,均衡配置各类资产,提高经济周期弱敏感资产配比,是银行业未来行稳致远的发展策略之一。扩大中间业务收入有助于降低商业银行的风险集中度。

  在中央财经大学金融学院教授郭田勇看来,扩大中间业务收入有助于降低商业银行的风险集中度,降低银行的经营风险。采取小额分散资产配置以及在弱经济周期行业配置资产的方式,有助于分散风险,保证银行经营的稳定性。

  国家金融与发展实验室副主任曾刚指出,在我国经济发展进入全新阶段、金融需求增长持续放缓,以及金融监管体系日趋完善和规范的背景下,中国银行业的市场结构变化已临近拐点,行业集中度持续下降的趋势可能会出现根本性变化。

  “在未来较长一段时间,行业集中度企稳且小幅回升、行业机构数量适度减少、竞争环境趋于规范和适度,将成为行业演进中的主要特征。商业银行应摒弃粗放发展模式,以经济周期弱敏感资产作为压舱石,适当配置趋势向上的行业和企业,提升发展的稳健性和质量,是未来银行转型发展的基本思路。”曾刚说。

中证网声明:凡本网注明“来源:中国证券报·中证网”的所有作品,版权均属于中国证券报、中证网。中国证券报·中证网与作品作者联合声明,任何组织未经中国证券报、中证网以及作者书面授权不得转载、摘编或利用其它方式使用上述作品。