陕西能源：深化煤电一体化布局 打造国内一流能源企业

　　中证网讯（记者 何昱璞）陕西能源投资股份有限公司(简称陕西能源）3月28日下午举行首次公开发行股票并在主板上市网上路演活动，公司董事长赵军，党委副书记、副董事长、总经理王栋，党委委员、副总经理、董事会秘书徐子睿，财务总监刘千和保荐团队代表参加此次网上路演。 

　　陕西能源将于3月29日开启IPO网上和网下申购，发行价格为9.6元/股，对应的公司2021年扣除非经常性损益前后孰低的摊薄后市盈率为90.63倍，高于中证指数有限公司2023年3月24日发布的行业最近一个月平均静态市盈率21.96倍，融资规模为72亿元。

　　陕西能源成立于2003年，公司是以电力和煤炭生产为主业的大型能源类企业，是国务院国资委确定的第一批深化国有企业改革的“双百企业”。公司主营业务为火力发电、煤炭生产和销售，依托陕西及西北煤炭资源优势，致力于煤炭清洁高效绿色开采，实施煤电一体化战略，并开展热电联产及综合利用业务，打造国内一流能源企业。

　　得益于煤电一体化运营模式、先进的装备水平，陕西能源近年来盈利水平稳步上升。2019年至2022年，陕西能源实现归母净利润5.27亿元、7.44亿元、4.04亿元和24.72亿元，复合增长率达67.39%，2022年归母净利润同比增长511.88%。

　　关于此次募集资金使用，公司表示，本次募集资金投资项目预计具有良好的经济效益。清水川能源电厂三期项目（2×1000MW）是国家规划的陕北-湖北±800kV直流通道的配套电源点。湖北电网是华中电网的主要负荷中心之一，湖北电网电力平衡结果表明，“十四五”期间湖北电网有较大的电力缺口，“陕电入鄂”是保障湖北能源需求的重大工程。项目建成后，有利于缓解湖北省的电力供需矛盾，保证了项目的电力消纳。同时，该项目主要由清水川能源自有的冯家塔煤矿供应燃煤，可有效控制发电成本，有力保证募投项目的整体收益。 

　　同时，公司拥有成熟的项目建设及运营管理经验公司具有较为丰富的煤电一体化项目建设及运营管理经验，拥有完善的生产管控体系和优秀的经营管理团队，积累了丰富的项目建设和生产运营经验，能够充分发挥电力、煤炭板块专业化运营优势和煤电协同优势。同时，公司也在持续探索及优化公司治理结构和管理方法，推动电厂和煤矿运营管理由传统型向现代型、智能型、智慧型转变。 

　　募投项目拥有位于陕西煤电基地的区位优势。项目位于陕北煤电基地，拥有储量丰富的优质煤炭资源，与该项目配套的陕北-湖北±800kV直流通道已建成投运。同时，项目可与清水川能源电厂一期、二期共用部分公共设施，项目建设条件良好。

　　此外，公司表示，除招股说明书所列募投项目清水川电厂三期之外，公司正在全力推动赵石畔煤矿600万吨/年、园子沟煤矿东翼200万吨/年产能建设，同时近期取得了丈八煤矿400万吨/年核准。