鹿港科技:拟收购世纪长龙影视 打造双主业

　　中证网讯 5月21日晚，鹿港科技（601599）公布资产收购预案，公司拟以发行股份及支付现金相结合的方式收购世纪长龙影视股份有限公司100%股权，交易价格为4.7亿元。公司股票将于5月22日复牌。根据方案，鹿港科技以发行股份的方式支付交易对价的65%，发行价格为7.12元/股，总计发行股份数为4290.73万股；以现金的方式支付交易对价的35%，总计现金16450万元。此外，公司拟向不超过10名其他特定对象发行股份募集配套资金，募集资金总额不超过1.5亿元，用于支付本次交易中的部分现金对价，发行价格不低于6.41元/股。

　　世纪长龙创立于1997年（前身为福建世纪长龙影视文化发展有限公司，于2011年改组更名），该公司是专门从事影视剧的策划、制作与发行、影视艺人经纪的发掘与培训、影视基地经营的综合性传媒公司。截至目前，世纪长龙及其附属公司共计拥有17项已经上映的电视剧著作权，包括《产科男医生》、《红轿子》、《九死一生》、《大女难嫁》等。财务数据显示，截至2013年末，世纪长龙总资产为3.16亿元，净资产为1.82亿元，其2012年度和2013年度分别实现营业收入1.58亿元、0.95亿元，净利润分别为2946.29万元和1021.11万元。

　　同时，交易对方承诺世纪长龙2014年、2015年和2016年经审计的扣除非经常性损益的净利润分别不低于4500万元、5850万元、7605万元。若公司向交易对方非公开发行股份在2015年内实施完毕，则利润补偿期间顺延一年，2017年利润承诺数为8000万元。

　　市场人士指出，鹿港科技目前所处的纺织行业受宏观经济影响较为明显，近年来一直处于低位运行状况，其未来前景尚不明朗，公司的经营业绩也不理想。本次交易完成后，公司将形成纺织业务、电视剧业务并举的双主业业务体系，前者属于重资产、周期性较强的行业，后者属于轻资产、周期性较弱的行业，两类业务共同发展，可以有效降低公司经营风险，提高综合实力。

　　值得注意的是，目前，电视剧行业内持有经营许可证的制作单位数量较多，市场高度分散，竞争激烈。2013 年，国内持有《广播电视节目制作经营许可证》的机构数量为6,175 家，持有《电视剧制作许可证（甲种）》的机构数量则为 137 家。随着今后行业门槛以及观众欣赏水平的不断提高，实力较强的电视剧制作机构将凭借现有平台优势，进一步吸引优势资源，快速扩大市场占有率。中小规模的电视剧制作机构将面临更大的竞争压力。（刘兴龙）