5G频谱分配在即,手机厂商纷纷备战5G时代,产业链企业迎来发展机遇。布局A股相关板块和上市公司时点是否到来?业内人士表示,作为当前最为确定技术升级趋势,5G为诸多新兴应用(超高清视频实时传输、车联网等)落地普及提供信息传输保障。近期产业政策频出、流量需求快速增长驱动以及后续频谱/牌照等事件催化,将是通信板块中短期反弹的三大基础。
商用落地加速
小米手机官方微博9月3日发布讯息称,其已成功打通5G信令和数据链路连接,为明年正式推出5G手机打下了坚实基础。vivo也于日前宣布,初步完成了面向商用的5G智能手机软硬件开发。此外,三星公司表示将会在2019年3月推出5G手机,华为则称在2019年6月推出5G手机。
据了解,5G的发展将使毫米波、MIMO等技术实现大规模推广,手机里的天线数量将增多、尺寸将变小,手机后盖将全部应用玻璃和陶瓷材质。此外,基站和手机里使用的PCB的层数和品质也有所提升。
华创证券分析师耿琛表示,5G作为当前最为确定技术升级趋势,为诸多新兴应用落地普及提供信息传输保障。产业链深度调研得知,随着5G基站等设备替换升级,上游元器件环节中PCB及滤波器/射频前端等最为受益,应用增量显著。
进入5G时代,手机支持频段将增长约一倍,滤波器在射频前端器件中单机搭载数量增长弹性最大,单机价值也将从4-5美元提高至10美元。目前手机滤波器日美企业市占率已超过90%,滤波器国产替代需求显著。此外,手机天线在5G时代数量增加,列阵天线或成主流,天线封装材质也会发生变革,LCP天线有望成为主流,2020年其市场空间预计能达到24-30亿美元以上。
截至目前,我国尚未对三大运营商5G频谱进行分配。但是随着全球5G频谱规划陆续出台,国内5G频谱分配预期增强。
光大证券认为,结合工信部、发改委等相关政策来看,后续国内5G频谱分配预期逐步加强,频谱资源的释放将推动我国5G产业相关的芯片、终端、软件等产品研发和试验迅速成熟,加速5G商用牌照的落地进程。